Стоит ли россиянам хранить сбережения в золоте?
Золото издавна является одним из самых излюбленных инструментов для хранения сбережений. Меняются государства и эпохи, становятся другими деньги, а золото остается таким же драгоценным и дорогим. Сейчас все россияне могут инвестировать свои средства в этот металл, но выгодно ли это?
Сложно сказать почему именно золото получило с незапамятных времен такую власть над людьми. Ученые установили, что этого металла на нашей планете очень много, но в основном оно содержится в ядре Земли и никогда доступно не будет. То золото, что добывается сейчас, имеет неземное происхождение и попало в земную кору в эпоху так называемой поздней тяжелой бомбардировки Земли метеоритами, что случилось примерно 4 млрд лет назад.
Всю свою историю человечество добывает золото, а вот в России это занятие по глобальным меркам популярным стало недавно. Металл ввозился в страну в обмен на товары, а первое месторождение в России было обнаружено в 1732 году под Архангельском. За полвека тамошняя жила отдала всего 65 кг золота. В середине того же века были отрыты золотые рудники на Урале.
Интересно, что на планете за всю историю было добыто более 160 тысяч тонн золота. Считается, что больше всего из этого количества превратилось в ювелирные изделия — до 80 тысяч тонн. Почти 30 тысяч тонн находятся в банках и в международных финансовых организациях. Еще 17 тысяч тонн нашли применение в электронной промышленности и в стоматологии, а 24 тысячи тонны — это инвестиционные накопления.
В десятку ведущих стран мира по добыче золота входят Китай, Австралия, Россия, США, Канада, ЮАР, Перу, Узбекистан, Мексика и Гана. В последние годы Россия наращивает добычу, которая в 2021 год достигла 363,5 тонны, а в 2022 год — 371-й тонны. Право на золотодобычу имеют почти четыре десятка отечественных компаний. Самая крупная из них - «Полюс Золото». Почти 95% металла добывается в 15 регионах страны. Это Амурская область, Республика Бурятия, Забайкальский край, Иркутская область, Камчатский край, Красноярский край, Магаданская область, Республика Саха (Якутия), Свердловская область, Республика Тыва, Хабаровский край, Республика Хакасия, Челябинская область и Чукотский автономный округ.
В новейшей истории золото сохранило свои функции финансового инструмента и является важной составляющей всей экономической системы. Причин тому несколько. Золото не портится от времени, востребовано в новых технологиях и его не так уж и много. Потеряно за всю историю в процентном отношении было мало золота. В основном оно накапливалось и подвергалось переплавке.
Цена золота в долгосрочной перспективе только растет. В 1792 году тройская унция стоила $19,3, в 1933 году - $35, в 1980 году - $850, в 2011 году - $1600, а сейчас достигла стоимости в $2047.
В России цена золота за грамм формируется каждый рабочий день Центробанком. В основном она зависит от стоимости на рынке наличного металла в Лондоне и курса американского доллара. Например, вчера, 28 февраля, Банк России установил стоимость грамма золота в 5 998,96 рубля, что на 39 рублей с лишним меньше, чем днем ранее. Для сравнения, в удаленном доступе у Сбербанка России можно было купить грамм золота на обезличенном металлическом счету за 6022 рубля, а продать — за 5 790 рублей.
От каких факторов зависит цена золота в глобальном плане? Она может меняться под давлением подорожания добычи и при росте спроса на металл в качестве сырья. Все больше золота требуется развивающейся промышленности и всегда оно необходимо ювелирам и стоматологам.
Где россияне могут приобрести золото? Не в качестве ювелирного изделия оно всегда продавалось в банках. В России с недавних пор его можно приобрести и в своих личных онлайн-кабинетах банков, где ведутся специальные металлические счета. Также таким образом можно купить серебро, платину и палладий. С прошлого года государство разрешило продавать золото Гознаку и аффинажным заводам. Выбор «наличного» золота сегодня весьма широк. Слитки выпускаются самые разные — от 1 грамма до 1 килограмма. Гознак продает только слитки в 10, 20 и 50 граммов. Купить тут золото получится дешевле — у Гознака комиссия ниже чем у банков.
При покупке драгоценного металла следует учесть, что это прежде всего долгосрочная инвестиция, так как за один, два и даже три года стоимость золота может не только не вырасти, но и упасть. При обычном же росте цены за период в один год всю прибыль вы отдадите банку в качестве комиссии за продажу. Скорее всего, на золото стоит рассчитывать прежде всего как на вариант сбережения средств на какие-то весомые цели в будущем. Это может быть планируемая через несколько лет покупка недвижимости, траты на образование или на свою пенсию. Одно у золота точно не отнять — оно великолепно сохраняет покупательную способность вложенных в него рублей и через много лет. Также золото незаменимо при инфляции и в случае экономических кризисов. Пока акции и валюты дешевеют - золото дорожает. В случае, если металл несколько лет будет падать в цене, то сильно расстраиваться не стоит. Как показала история, золото свое все равно отыграет. Мало того, на фоне снижения цены стоит все равно накапливать резерв металла, чтобы увеличить будущую прибыль.
«Золото традиционно считается защитным активом прежде всего в период кризисов. Золото называют активом-убежищем, когда спрос на другие активы снижается. Ключевое отличие этого актива от акций и валют заключается в том, что котировка золота не зависит от будущих денежных потоков. Золото также используют и как защиту от инфляции», - подтверждает декан факультета экономики и менеджмента Московского областного филиала РАНХиГС, профессор Николай Головецкий.
Расчеты свидетельствуют, что заработать на инвестициях в золото получается именно на приличном временном отрезке. Вложившиеся в металл десять лет назад сейчас при его продаже могут получить от 200 до 300 процентов прибыли. Согласитесь, что таких выгодных банковских вкладов попросту нет.
Особенно важно выдерживать время после покупки золота в слитках. Если быстро продадите — не избежать уплаты налога на прибыль. Он кстати, был отменен в 2022 и в 2023 годах, но с этого года действует снова.
Стоит ли покупать золото именно сейчас? Эксперты считают, что оно будет дорожать. Вполне возможно, что стоимость достигнет $2,2 тысяч за тройскую унцию. Этому будет способствовать ожидаемое снижение ставок ведущими банками мира из-за замедления экономического роста. Точно не снизят цену золота конфликт на Ближнем Востоке и возможное снижение курса доллара. Кроме того, в российских банках ждут стабильно высокого спроса на драгметалл в этом году. Все эти факторы говорят о привлекательности вложений в золото в настоящее время.
«Стоит ли инвестировать в золото в настоящее время? В краткосрочный и даже среднесрочный период цена на золото может как расти, так и снижаться. Все зависит от конъюнктуры, на данный драгоценный метал. Однозначно можно утверждать, что, выбирая диверсифицированный портфель инвестиций, золото может и должно в нем присутствовать. Традиционно считается, что для хорошо диверсифицированного портфеля доля золота может составлять 10–20% от размера портфеля», - отмечает Головецкий.
Профессор обращает внимание на то, что в последние годы банки очень активно скупают золото. Это тоже говорит «за» инвестиции в драгоценный металл. Головецкий указывает на то, что сейчас у россиян большой выбор при приобретении золота. Самыми популярными останутся при этом такие действия, как инвестиции в слитки, монеты и открытие обезличенного металлического счета в банках.
Вывод один – вкладываться в золото можно и, наверное, даже нужно. Но на прибыль как минимум в течение пяти лет рассчитывать не стоит, поэтому инвестировать все свои сбережения «в одну корзину» не надо, а лучше выбрать сразу несколько финансовых инструментов для вложений.