Добавить новость
smi24.net
News in English
Октябрь
2021

The Pandora Papers unveil offshore companies linked to the family of Turkmenistan's President

0

Secret documents show how the Rejepovs profited from government contracts

Originally published on Global Voices

A ship moored to the loading terminal of the urea plant in Garabogaz, Balkan Province, Turkmenistan. Photo credit: Allan Mustard (Wikimedia Commons).

The Pandora Papers leak, showcased this month at the Organized Crime and Corruption Reporting Project (OCCRP) and several other partner outlets, further exposed the practice of using companies registered in Europe and the US as offshore fronts for politically-exposed persons (PEPs). Out of several news articles published using the trove of data leaked to investigative journalists, one focused on the nephews of Turkmenistan's President Gurbanguly Berdymukhamedov, secretly tied to foreign-registered companies, profiting from the export of petrochemicals and fertilizers.

Turkmenistan is home to Central Asia's most secluded authoritarian government. Berdymukhamedov has ruled virtually unopposed since the death of Saparmurat Niyazov, the country's first iron-fist leader, who ruled from 1991 to 2006.

The OCCRP report highlights how documents retrieved in the Pandora Papers leak tie sales of mineral fertilizers to Berdymukhamedov's nephews, Hajymurat and Shamyrat Rejepov, a scheme that could have earned them dozens of millions of dollars in government contracts.

In September 2018, Turkmenistan unveiled a new, export-oriented US$ 1.5 billion chemical factory specialized in the production of urea, a mineral fertilizer. The plant uses natural gas, of which Turkmenistan has rich deposits, to produce 2,000 tons of ammonia a day, which is then refined into urea.

International companies, such as Turkey's Gap Isaat and Japan's Mitsubishi Corporation, were involved in the construction, funded by a loan from Japanese Bank for International Cooperation.

The construction of the factory also had an effect on the landscape of the town of Garabogaz, on the Caspian Sea coast, where the port was rebuilt to host facilities to export the fertilizers.

Surprisingly, the principal destination country for the factory's exports was Scotland. More precisely, an obscure Scottish Limited Partnerships (SLP) became the largest traders of Turkmenistan's urea.

The ultimate beneficiary of this company was Hajymyrat Rejepov, OCCRP found. Before this was exposed through leaked documents, Caran Holdings was headed in open registries by “nominees,” or intermediary officers whose role is to mask any link with PEPs. Caran Holdings is registered in an office space in Edinburgh, just steps away from the Scottish National Portrait Gallery.

The secretive characteristics of SLPs have raised concerns in Scotland, where transparency advocates have voiced their suspicion that these types of companies might shield opaque dealings.

Another revelation from the Pandora Papers showed that Hajymyrat's brother Shamyrat was granted power of attorney in 2020 at Delanore Group, a petroleum and chemical products trader based in Turkey and tied to construction projects in Turkmenistan since the early 2000s.

While the extent of the wealth that the Rejepov brothers could have accumulated through their behind-the-scenes involvement with these companies, leaked real estate ownership in Dubai shows that they own 16 apartments in some of the city's most expensive high rises, an estimated collective worth of US$5.5 million, according to OCCRP.

Turkmenistan remains a secretive country, where information is carefully filtered. Besides Turkmen.news and Gundogar.org, which partnered with OCCRP, only Turkmenistan Chronicles, another opposition-in-exile news outlet, reported on the investigation.

Earlier in May, OCCRP and its partners unveiled in another report that Hajymyrat Rejepov benefited from a food import scheme, a subsidized contract between foreign suppliers and state agencies. Greatcom Trade, Rejepov's company, registered in Britain, was owned by two offshore companies he controlled. In 2016, the government awarded Greatcom a US$ 25.7 million contract. “It likely wasn’t a one-time deal,” the report argued.

In 2006, anticorruption watchdog Global Witness published a report on Niyazov's handling of the country's gas wealth. It unveiled links with Germany's Deutsche Bank, which allegedly held around US$ 2 billion of Turkmenistan's proceeds from the sale of natural gas. However, the report argued that “it seems that no money from the sale of Turkmen gas even makes it into the national budget,” and was instead managed personally by Niyazov.

In Kazakhstan, Hola News, a popular news site, was blocked for 10 days after it published an article highlighting an OCCRP report based on the Pandora Papers. The article alleged the potential exposure of the country's former president in an offshore scheme. After taking down the article from the website, Hola News's founders and editor resigned in protest, citing their unwillingness to work under pressure from the authorities.

Together with previous leaks, the Pandora Papers have allowed the public to have a peek into the global financial schemes that have channeled capital out of the reach of governments and into the pockets of PEPs.








Состоялось открытие фотовыставки «Особенная красота»

Оркестр полиции Республики Сербской впервые выступит на фестивале «Спасская башня» в Москве

Игровые терминалы в ТЦ: союз ради будущего

По итогам первого полугодия 2025 года предприятия «ЛокоТех-Сервис» отремонтировали более 1 тыс. секций локомотивов сверх плана и повысили качество сервисного обслуживания


Brit Who Fought Usyk Calls For Daniel Dubois To ‘Leave The Sport’ After Staying Down In Rematch

Madeline Brewer Marries Jack Thompson-Roylance in England!

La UFC anuncia un mes de octubre mayúsculo

Stanford dropout Sam Altman says college is ‘not working great’ for most people—and predicts major change in the next 18 years


Летний внчер в Кимже...

В мэрии назвали условия присвоения Элджею звания почётного жителя

Снижены цены на самый дорогой кроссовер Chery в России

Возбуждено первое в России уголовное дело о дропперстве


Brütal Legend is free in honor of Ozzy Osbourne, but only for 666 minutes

Первый трейлер Battlefield 6

Ninja Party можно предзаказать в мобильных маркетах с релизом в конце июля

Краткая биографическая справка о центральных персонажах Mafia: The Old Country



«Спартак» разгромно проиграл «Балтике» после двух удалений

В Санкт-Петербурге обсудили внедрение ИИ в разработку и оптимальные корпоративные архитектуры

Технологии будущего: MGIMO Ventures объявляет старт четвертого сезона акселерационной программы

Уникальная возможность пройти эстетические процедуры с большими скидками


Пловец из Москвы скончался во время заплыва по Волге в Нижнем Новгороде

Технологии будущего: MGIMO Ventures объявляет старт четвертого сезона акселерационной программы

МВД: в Москве за стрельбу из пневматики на ж/д станции задержали подростка

"Это разбило мне сердце": Рита Дакота объявила о завершении концертной деятельности в России


Овечкин посетил матч между "Динамо" и "Ростовом" во втором туре РПЛ

В Ярославской области прошел финал турнира по шахматам на Кубок губернатора

Этого не должно было произойти: кто погиб при крушении Ан-24 в Амурской области

Клерк Алиева потребовал от России признания вины за крушение азербайджанского самолёта


Мальцев и Платонова взяли серебро ЧМ, Бублик вышел в полуфинал Кицбюэля. Главное к утру

Винус Уильямс получила wild card на турнир категории WTA 1000 в Цинциннати

Калинская пробилась в полуфинал турнира в Вашингтоне.

Болбой раздавил спасенного теннисисткой Cаккари жука на турнире WTA-500 в США


Подросток расстрелял из травмата охранника железнодорожной станции в Москве

Клерк Алиева потребовал от России признания вины за крушение азербайджанского самолёта

"Это разбило мне сердце": Рита Дакота объявила о завершении концертной деятельности в России

Рита Дакота заявила, что ей «запретили» петь в России


Музыкальные новости

Невозможное возможно: две подопечные фонда «Жизнь в Движении» с ограниченными возможностями покорят вершину Эльбруса

Концерт в Москве в честь 75-летия дипотношений России и Вьетнама

Он не любил, когда наполовину: каким был Владимир Высоцкий

Концерт «Шуман. Шуберт. Шопен» покажут на портале мэра Москвы вечером 23 июля


На банкет – в Fish Point Family Resort

«Спартак» разгромно проиграл «Балтике» после двух удалений

Уникальная возможность пройти эстетические процедуры с большими скидками

В Санкт-Петербурге обсудили внедрение ИИ в разработку и оптимальные корпоративные архитектуры


В Ярославской области прошел финал турнира по шахматам на Кубок губернатора

Алгоритмы Яндекс Музыки. Алгоритмы продвижения в Яндекс Музыка.

Клуб Медиалиги «Амкал» предлагал Овечкину сыграть в Кубке России по футболу

Футболисты ФК «Ростов» 26 июля встретятся в столице России с ФК «Динамо»


Норрис завоевал поул-позицию на квалификации Гран-при Бельгии "Формулы-1"

Подмосковные власти ужесточили контроль за платными дорогами

На Московской столкнулись электровелосипед и легковушка

В центре Москвы крупная авария парализовала движение автомобилей


«Личная боль Путина, а им всё равно»: Военный не сдержался после выходки в Москве. Капитан тремя словами подписал себе «приговор»

Почтовая карточка в честь основателя авиации внутренних войск


Профессор Баранова рассказала, кому опасен новый штамм коронавируса



Максим Ликсутов: Тренд на здоровье: московские ...

Ликсутов: в Москве увеличивают объем выпуска и ассортимент продуктов для здорового питания

"Осторожен за свое здоровье": Станкович высказался о усталости после игры с "Балтикой".

Ликсутов: в Москве выросли объем и ассортимент производства здорового питания


Почему Израилю можно ВСЁ: Аннексия Палестины и молчание мира

Киев — часть России. Официально: О чём забыли Зеленский и Алиев, сговорившись о "деоккупации"

Турция заявила о договоренности по возможной встрече Путина и Зеленского


«Спартак» даст бой «Родине»? «Родина» Москва — «Спартак» Кострома: прогноз и ставка

«Спартак» разгромно проиграл «Балтике» после двух удалений

"Спартак" потерпел сокрушительное поражение от "Балтики" в поединке РПЛ

На Ямале стартовала арктическая велогонка Arctic Bike Trail



Собянин рассказал, каким будет новый детский сад в Очаково-Матвеевском

Собянин: Москвичи победили на Международной олимпиаде по биологии в Филиппинах

Сергей Собянин поздравил работников торговли с профессиональным праздником

Собянин: Строительство детского сада в Очаково-Матвеевском завершится в 2026


В Государственной Думе напомнили о штрафах за сбор ягод, занесенных в Красную книгу.

В Крыму потушен лесной пожар на территории три гектара.

Катар предупредил Европу о возможности прекращения поставок газа.

В стране, любимой российскими туристами, срочно установили новые правила.


Профессор Баранова рассказала, кому опасен новый штамм коронавируса

Овечкин посетил матч между "Динамо" и "Ростовом" во втором туре РПЛ

В Ярославской области прошел финал турнира по шахматам на Кубок губернатора

Воробьев: подмосковный Королев остался без воды из-за ошибки экскаваторщика


70 участников СВО в Архангельске показали мотивацию выше госслужащих — Цыбульский

В Архангельске началось обучение бойцов СВО, сообщил Цыбульский.

Настольный термотрансферный принтер штрих-кодов iDPRT iE4P

Путин дал указание рассмотреть проблемы онкологии в Архангельской области.


Прогноз погоды в Крыму на 26 июля

К парню с костылем подошли трое с требованием уступить. Он был готов, но заступилась бабушка по соседству

В Севастополе спасли двух охотниц за селфи на Кадыковском карьере

"Россия дала мне возможность быть счастливым": Джефф Монсон в Крыму


Жители подмосковного Королева снова остались без воды

Овечкин посетил матч между "Динамо" и "Ростовом" во втором туре РПЛ

В Ярославской области прошел финал турнира по шахматам на Кубок губернатора

Баку ждёт, что Москва возьмёт на себя ответственность за крушение самолёта в Казахстане














СМИ24.net — правдивые новости, непрерывно 24/7 на русском языке с ежеминутным обновлением *