Добавить новость
smi24.net
News in English
Май
2024

Buying a piece of Nvidia is about to get a whole lot cheaper

0
Nvidia CEO Jensen Huang.
  • The price of a single Nvidia share is about to plummet, making the AI stock far more affordable.
  • The microchip giant's first-quarter earnings revealed plans for a 10-for-1 stock split in June.
  • Tesla, Chipotle, and Warren Buffett's Berkshire Hathaway have executed stock splits over the years.

Buying a share of Nvidia is about to get a lot cheaper.

The microchip maker announced a 10-for-1 stock split in its first-quarter earnings on Wednesday. The move means anyone who owns the company's common stock when the market closes on June 6 will receive nine additional shares for every share they own after the next day's market close.

Nvidia's management said the goal of the stock split was to "make stock ownership more accessible to employees and investors."

The stock cracked $1,000 in premarket trading on Thursday. It should fall to around one-tenth of its pre-split level when it begins trading on a split-adjusted basis on June 10.

The semiconductor giant's market capitalization of about $2.5 trillion won't change as a direct result of the split. Ownership of the company is simply being divided into smaller pieces with no effect on the value of the whole entity.

However, the stock could move for other reasons. Slashing the price of a single share will make it more accessible to smaller shareholders, potentially increasing demand.

It could also fuel speculation that Nvidia might be added to the price-weighted Dow Jones Industrial Average. If the AI behemoth joins Big Tech peers such as Apple, Amazon, and Microsoft, that would broaden its shareholder base to include all the passive investors in that index.

Price cuts for pricey stocks

The split follows a 550% rise in Nvidia's stock price from under $150 at the start of 2023 to about $1,000. Nvidia has emerged as one of the biggest winners from the AI boom, as companies like Tesla and Meta clamor for its graphics processors.

Stock splits are not uncommon. Elon Musk's Tesla has executed two since 2020, reflecting the massive surge in the EV maker's share price.

Chipotle approved a 50-for-1 stock split in April, saying it would make its shares "more accessible to employees as well as a broader range of investors."

The fast-casual restaurant chain's stock trades at more than $3,100 a share, making it prohibitively expensive for many workers and retail traders (assuming they don't want to purchase fractional shares on a platform like Robinhood.)

Regaining flexibility

Even Warren Buffett, who has never split Berkshire Hathaway's Class A stock despite it now trading at over $625,000 a share, enacted a 50-for-1 split of the Class B stock in 2010.

He did so because Berkshire was acquiring a railway company, and he wanted its shareholders to be able to easily exchange their shares for Berkshire shares in a tax-free swap.

The split also paved the way for Berkshire to replace Burlington Northern in the S&P 500 by hugely increasing the liquidity of its shares. The B shares trade at about $414, a fraction of the A shares' price.

Nvidia is already an S&P 500 member. But like Berkshire, it's probably hoping its stock split improves liquidity, makes its stock more accessible to employees and investors and a more flexible currency for acquisitions, and perhaps leads to inclusion in more indexes.

Read the original article on Business Insider







В Третьяковке на Кадашевской набережной открылся концертный зал

Игровые терминалы в ТЦ: союз ради будущего

Баскова, Киркорова и Лазарева погнали с экранов: попались на непотребщине

5 необычных прыжков с парашютом, от которых захватывает дух


Stanford dropout Sam Altman says college is ‘not working great’ for most people—and predicts major change in the next 18 years

Brit Who Fought Usyk Calls For Daniel Dubois To ‘Leave The Sport’ After Staying Down In Rematch

Madeline Brewer Marries Jack Thompson-Roylance in England!

Juventus and Roma weigh up McKennie & Cristante swap


Депутат ЗСК Виктор Тепляков провёл совещание по вопросам содержания АЗС в Сочи

Utrace запускает услугу по валидации IT-систем для фармацевтического рынка

Свято Боголюбский Женский Монастырь

HRlink упростил контроль за сроками подписания кадровых документов


Первый трейлер Battlefield 6

Brütal Legend is free in honor of Ozzy Osbourne, but only for 666 minutes

Ninja Party можно предзаказать в мобильных маркетах с релизом в конце июля

Краткая биографическая справка о центральных персонажах Mafia: The Old Country



В Санкт-Петербурге обсудили внедрение ИИ в разработку и оптимальные корпоративные архитектуры

«Спартак» разгромно проиграл «Балтике» после двух удалений

Уникальная возможность пройти эстетические процедуры с большими скидками

На банкет – в Fish Point Family Resort


знаменит магнит гагарина а не николева

Россия заработает триллион долларов, а Европа столкнется с новой «чумой»: неожиданные последствия аномального лета 2025

В Санкт-Петербурге обсудили внедрение ИИ в разработку и оптимальные корпоративные архитектуры

Ана Каспарян поднимает вопросы Геноцида армян, этнических чисток в Арцахе и роли Израиля в конфликте — в откровенном интервью с Такером Карлсоном. ВИДЕО


Музей Победы подготовил масштабную программу выходного дня

Профессор Баранова рассказала, кому опасен новый штамм коронавируса

Новые дома, спорткомплекс и гостиницу возведут в Зябликове по программе КРТ

Российское юр. лицо Microsoft подало заявление о банкротстве


Сидоренко из России одержал победу и стал чемпионом по настольному теннису на Универсиаде.

Александр Бублик выиграл 2-й подряд турнир ATP

Мальцев и Платонова взяли серебро ЧМ, Бублик вышел в полуфинал Кицбюэля. Главное к утру

Рахимова обыграла Шарму и вышла в основную сетку турнира WTA в Монреале


В Репинском особняке открылась выставка европейской гравюры

Дзюба установил новый рекорд по "голам и передачам", обойдя Лоськова.

Новичок ЦСКА Спронг об игре с Овечкиным: если ты забиваешь, он радуется, как будто сам это сделал

Липчанка заявила, что бараны соседей-мигрантов съели ее овощи для бойцов СВО


Музыкальные новости

Менеджер Артиста. Менеджер по работе с артистами.

Высоцкий снова на сцене: цифровой аватар легендарного барда выступит в Москве

Он не любил, когда наполовину: каким был Владимир Высоцкий

Невозможное возможно: две подопечные фонда «Жизнь в Движении» с ограниченными возможностями покорят вершину Эльбруса


«Спартак» разгромно проиграл «Балтике» после двух удалений

Ni Mash: пловец из Москвы умер во время заплыва на Волге в Нижнем Новгороде

Уникальная возможность пройти эстетические процедуры с большими скидками

Московская область выиграла первый командный чемпионат России по гольфу


«Спартак» даст бой «Родине»? «Родина» Москва — «Спартак» Кострома: прогноз и ставка

«ХАЙ, СИСТЕРС» Okko и ТНТ выпустят драмеди про трёх сестёр

Группа Аквилон передала государству первые квартиры

Встреча Михаила Мишустина с губернатором Алтайского края Виктором Томенко


В Подмосковье в аварии погибли два водителя и ребенок.

В центре Москвы крупная авария парализовала движение автомобилей

"КАМАЗ" одержал выездную победу над "Волгой" в матче Первой лиги.

Подмосковные власти ужесточили контроль за платными дорогами


«Личная боль Путина, а им всё равно»: Военный не сдержался после выходки в Москве. Капитан тремя словами подписал себе «приговор»

Почтовая карточка в честь основателя авиации внутренних войск


Профессор Баранова рассказала, кому опасен новый штамм коронавируса



Ликсутов: в Москве выросли объем и ассортимент производства здорового питания

Максим Ликсутов: Тренд на здоровье: московские ...

"Осторожен за свое здоровье": Станкович высказался о усталости после игры с "Балтикой".

Utrace запускает услугу по валидации IT-систем для фармацевтического рынка


Почему Израилю можно ВСЁ: Аннексия Палестины и молчание мира

Турция заявила о договоренности по возможной встрече Путина и Зеленского

Киев — часть России. Официально: О чём забыли Зеленский и Алиев, сговорившись о "деоккупации"


ФК «Ростов» проиграл московским футболистам ФК «Динамо» со счётом 1:0

Пловец из Москвы погиб во время заплыва на Волге

Глебов подчеркнул необходимость предоставления времени Карпину для осуществления задумок в "Динамо".

«Спартак» разгромно проиграл «Балтике» после двух удалений



Сергей Собянин поздравил работников торговли с профессиональным праздником

Собянин рассказал, каким будет новый детский сад в Очаково-Матвеевском

Собянин: Москвичи победили на Международной олимпиаде по биологии в Филиппинах

Собянин: Строительство детского сада в Очаково-Матвеевском завершится в 2026


"Зеленая партия" в Тюрингии все чаще дистанцируется от политической активности.

В Крыму потушен лесной пожар на территории три гектара.

В стране, любимой российскими туристами, срочно установили новые правила.

Греция обратилась к Евросоюзу с просьбой предоставить шесть самолетов для борьбы с лесными пожарами.


Новичок ЦСКА Спронг об игре с Овечкиным: если ты забиваешь, он радуется, как будто сам это сделал

Ni Mash: пловец из Москвы умер во время заплыва на Волге в Нижнем Новгороде

Липчанка заявила, что бараны соседей-мигрантов съели ее овощи для бойцов СВО

В Репинском особняке открылась выставка европейской гравюры


В музее-заповеднике «Архангельское» пройдут «Jazzовые сезоны»

70 участников СВО в Архангельске показали мотивацию выше госслужащих — Цыбульский

Настольный термотрансферный принтер штрих-кодов iDPRT iE4P

В Архангельске началось обучение бойцов СВО, сообщил Цыбульский.


"Россия дала мне возможность быть счастливым": Джефф Монсон в Крыму

К парню с костылем подошли трое с требованием уступить. Он был готов, но заступилась бабушка по соседству

В Севастополе спасли двух охотниц за селфи на Кадыковском карьере

Прогноз погоды в Крыму на 26 июля


Музей Победы подготовил масштабную программу выходного дня

Россия заработает триллион долларов, а Европа столкнется с новой «чумой»: неожиданные последствия аномального лета 2025

МВД: в Москве за стрельбу из пневматики на ж/д станции задержали подростка

Новые дома, спорткомплекс и гостиницу возведут в Зябликове по программе КРТ














СМИ24.net — правдивые новости, непрерывно 24/7 на русском языке с ежеминутным обновлением *