В ЦБ рассказали о последствиях ужесточения денежно-кредитных условий

Регулятор зафиксировал ужесточение денежно-кредитных условий в декабре 2023 года и январе 2024 года. Как отмечается в информационно-аналитическом комментарии ЦБ, предпринятые ранее повышения ключевой ставки все сильнее влияют на финансовый рынок.

Так, в сегменте депозитов ожидания сохранения жесткой денежно-кредитной политики в краткосрочной перспективе и рост доходностей ОФЗ способствовали дальнейшему повышению в декабре ставок по вкладам на сроки до одного года. Долгосрочные депозитные ставки при этом незначительно снизились, но остаются вблизи пиковых значений 2015 года.

А в сегменте кредитов средняя ставка на краткосрочные заимствования несколько снизилась в условиях ужесточения макропруденциального регулирования и более тщательного отбора банками заемщиков. Средневзвешенная ставка на долгосрочные заимствования возросла в основном за счет удорожания потребительских кредитов.

«Главный фактор ужесточения – ценовые условия, то есть рост кредитных ставок в ответ на повышение ключевой ставки и удорожание фондирования. В части неценовых условий банки-респонденты отмечали повышение требований к финансовому положению заемщиков и обеспечению в розничном сегменте кредитного рынка из-за ужесточения макропруденциального регулирования и повышения минимального первоначального взноса по льготной ипотеке. В результате степень жесткости УБК в корпоративном сегменте оказалась сопоставима, а в розничном – выше уровня II квартала 2022 года», - говорится в комментарии регулятора.

Как отмечают в Центробанке, в краткосрочной перспективе банки ожидают дальнейшего ужесточения УБК для розничных клиентов, следствием чего станет дальнейшее снижение спроса населения на кредиты.